昨日晚間，郵儲(chǔ)銀行(601658)公告，該行A股股票將于12月10日(周二)在上海證券交易所上市。郵儲(chǔ)銀行此次A股發(fā)行價(jià)格為5.5元/股，“綠鞋”前募資金額約為284.5億元，“綠鞋”后約為327.1億元。

郵儲(chǔ)銀行同時(shí)發(fā)布的《關(guān)于控股股東增持股份計(jì)劃公告》顯示，控股股東中國(guó)郵政集團(tuán)公司計(jì)劃自2019年12月10日起12個(gè)月內(nèi)擇機(jī)增持該行A股股份，增持金額不少于25億元。

大股東承諾

一年內(nèi)25億元增持

郵儲(chǔ)銀行公告顯示，截至2019年12月9日，郵政集團(tuán)持有該行A股558.48億股，占該行已發(fā)行普通股總股份的64.79%(行使超額配售選擇權(quán)前)。

據(jù)了解，郵政集團(tuán)此次增持系基于對(duì)郵儲(chǔ)銀行未來(lái)發(fā)展前景的堅(jiān)定信心，對(duì)郵儲(chǔ)銀行投資價(jià)值的高度認(rèn)可，以及對(duì)國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)的持續(xù)看好，旨在維護(hù)中小投資者利益。

具體來(lái)看，郵政集團(tuán)此次擬通過自有資金增持金額不少于25億元，增持未設(shè)置價(jià)格區(qū)間，郵政集團(tuán)將根據(jù)郵儲(chǔ)銀行股票價(jià)格波動(dòng)情況，逐步實(shí)施增持計(jì)劃。

綜合考慮該次增持金額規(guī)模較大和證券市場(chǎng)變化，郵政集團(tuán)擬定增持實(shí)施期限為自2019年12月10日起12個(gè)月內(nèi)。

有分析人士表示，這一舉措體現(xiàn)了郵政集團(tuán)對(duì)郵儲(chǔ)銀行未來(lái)發(fā)展前景的堅(jiān)定信心，對(duì)郵儲(chǔ)銀行價(jià)值的充分認(rèn)可以及對(duì)國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)長(zhǎng)期投資價(jià)值的持續(xù)看好，有利于提升投資者信心、維護(hù)市場(chǎng)穩(wěn)定。

控股股東增持一直是監(jiān)管機(jī)構(gòu)所鼓勵(lì)的方式。2011年，證監(jiān)會(huì)修訂《上市公司收購(gòu)管理辦法》，簡(jiǎn)化控股股東增持的信息披露程序。2015年，證監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于上市公司大股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員增持本公司股票相關(guān)事項(xiàng)的通知》，明確鼓勵(lì)上市公司大股東通過增持股票等方式保障中小股東利益。2018年，滬深交易所發(fā)聲明確支持大股東增持股份，對(duì)資本市場(chǎng)健康發(fā)展具有積極正面作用。

近十年首單

引入“綠鞋”機(jī)制

郵儲(chǔ)銀行此次A股發(fā)行方案另一個(gè)大亮點(diǎn)是引入“綠鞋”機(jī)制，即授予聯(lián)席主承銷商不超過初始發(fā)行數(shù)量15%的超額配售選擇權(quán)，引起廣泛關(guān)注。

據(jù)了解，這是A股近十年首單、歷史上第四次引入“綠鞋”機(jī)制的IPO發(fā)行。中泰證券表示，郵儲(chǔ)銀行引入“綠鞋”機(jī)制，新股發(fā)行后30天之內(nèi)，如果股價(jià)出現(xiàn)低于發(fā)行價(jià)的情況，將有43億元的綠鞋資金入場(chǎng)。

此前A股僅有3單IPO設(shè)置了綠鞋，分別是2006年的工商銀行、2010年的農(nóng)業(yè)銀行和2010年的光大銀行。此三單IPO均在上市30天內(nèi)全額執(zhí)行，在“綠鞋”行使期內(nèi)股價(jià)均表現(xiàn)良好，平均股價(jià)漲幅超過10%。

“作為后市價(jià)格穩(wěn)定的有效支撐手段，郵儲(chǔ)銀行上市引入了‘綠鞋’機(jī)制，意味著新股上市后30天的后市穩(wěn)定期內(nèi)，如股價(jià)因市場(chǎng)波動(dòng)出現(xiàn)低于發(fā)行價(jià)的情況，承銷商將從市場(chǎng)上買入股票，穩(wěn)定二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格，這是近期發(fā)行的銀行股所沒有的。”專業(yè)人士表示。

聯(lián)席承銷商

及配售機(jī)構(gòu)信心十足

郵儲(chǔ)銀行此次A股發(fā)行還設(shè)置了戰(zhàn)略配售機(jī)制。根據(jù)郵儲(chǔ)銀行此前公告，華夏基金、嘉實(shí)基金、匯添富基金、易方達(dá)基金、招商基金及南方基金等六大戰(zhàn)略配售基金齊聚郵儲(chǔ)銀行A股IPO，頂格參與戰(zhàn)略配售，戰(zhàn)略配售數(shù)量約占發(fā)行總量的40%。同時(shí)，社?；鸾M合、央企基金首次齊聚。

值得關(guān)注的是，此次郵儲(chǔ)銀行IPO發(fā)行過程中，8家戰(zhàn)略投資者及網(wǎng)下獲配投資者鎖定股份合計(jì)約占此次發(fā)行總規(guī)模的50%，創(chuàng)近期A股IPO新高，而獲配量最大的F類(公募基金、社?；稹B(yǎng)老)及I類(保險(xiǎn)資金、企業(yè)年金)長(zhǎng)線投資者認(rèn)購(gòu)量占網(wǎng)下發(fā)行總量的比例高達(dá)87%。

郵儲(chǔ)銀行A股IPO還匯集了各類知名機(jī)構(gòu)。根據(jù)該行相關(guān)公告顯示，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、建設(shè)銀行等四大國(guó)有銀行，中國(guó)移動(dòng)、中國(guó)電信、中國(guó)聯(lián)通等三大電信運(yùn)營(yíng)商及山東、北京、湖南等各省的企業(yè)年金、職業(yè)年金計(jì)劃均參與了郵儲(chǔ)銀行A股IPO。

同時(shí)，中金公司、中郵證券、瑞銀證券及中信證券等4家聯(lián)席主承銷商承諾，自郵儲(chǔ)銀行A股上市之日起，其包銷股份至少鎖定1個(gè)月、最長(zhǎng)可達(dá)6個(gè)月。這是A股IPO史上聯(lián)席主承銷商首次承諾在一定期限內(nèi)鎖定包銷股份。

業(yè)內(nèi)人士分析，保薦機(jī)構(gòu)和主承銷商對(duì)發(fā)行人的基本面最為了解，這樣的舉措堪比科創(chuàng)板跟投機(jī)制，對(duì)于“這個(gè)股票到底值不值得買”這一投資者最為關(guān)注的問題，承銷商用“真金白銀”進(jìn)行了回答。

關(guān)鍵詞： 郵儲(chǔ)銀行